ما يشمله العقد
قوائم بجودة المراجعة
3 سنوات من قائمة الدخل، الميزانية، التدفق النقدي بصيغة متوافقة مع IFRS. مطابقة، مدعومة، جاهزة للفحص.
النموذج المالي
نموذج مالي 5 سنوات بمحركات الإيرادات، هيكل التكاليف، رأس المال العامل، وافتراضات الإنفاق الرأسمالي. بجودة المستثمرين.
غرفة البيانات
منظمة، مفهرسة، كاملة. القوائم المالية، الإقرارات الضريبية، العقود، جدول الملكية، الملكية الفكرية، التوظيف، التنظيمية، الأطراف ذات العلاقة.
حزمة المؤشرات
المؤشرات التي تهم لشركتك المحددة، CAC، LTV، الهامش الإجمالي حسب القطاع، تركز العملاء، الاحتفاظ. محسوبة بدقة، مدافع عنها.
الرد على الفحص النافي
نتعامل مع قائمة فحص المستثمر، الأسئلة المالية، المتابعات، جلسات الأسئلة. مديرك يبقى مركزاً على الحوار الاستراتيجي.
دعم التقييم
تحليل الشركات المقارنة، DCF، صفقات مقارنة. إطار تقييم قابل للدفاع، ليس رقماً مأخوذاً من الهواء.
لماذا تختار ديجيتس
المستثمرون المحترفون يقيمون الجاهزية المالية على ثلاث محاور: جودة الأرقام (هل مدققة، مطابقة، قابلة للدفاع؟)، جودة النموذج (هل يطابق القوائم، هل الافتراضات معقولة، هل المؤسس يفهمه؟)، وجودة العمليات (هل يوجد وظيفة مالية قادرة على تسليم التقارير الشهرية بعد الاستثمار؟). معظم المؤسسين السعوديين يستعدون عميقاً للحوار الأول لكن يستهينون بدقة غرفة الفحص.
النتيجة متوقعة: الشروط تسوء، التقييمات تنخفض 15% إلى 30%، حماية مجلس الإدارة تتوسع، ومضاد التخفيف يتشدد. أو الصفقة تموت بالكامل، وأسوأ، الشركة تكتسب سمعة في مجتمع المستثمرين السعودي بأنها غير ناضجة مالياً. استثمار 6 إلى 12 أسبوع في الاستعداد الصحيح قبل الذهاب للسوق هو أعلى عائد على استثمار يستطيع المؤسس عمله.
متى تحتاج هذه الخدمة
- اعتراف بالإيرادات لا يطابق العقود — نمط الفوترة لا يطابق التزامات الأداء، الإيرادات المتكررة مبالغ فيها
- تركز العملاء غير مفصح عنه — المستثمر يكتشفه في الفحص بدلاً من المؤسس، الثقة تتبخر
- معاملات الأطراف ذات العلاقة غير موثقة — كيانات تابعة، إيجارات أو خدمات مالكة، قروض المؤسسين
- عدم اتساق جدول الملكية — منح الخيارات غير مطابقة، جداول الاستحقاق غير واضحة
- تعرضات ضريبية مخفية — استقطاع ضريبي غير مدفوع، حقوق ضريبة قيمة مضافة لن تنجو من المراجعة
كيف نعمل
المرحلة 1: تقييم الجاهزية
نقيم أين أنت مقابل أين تحتاج أن تكون. النتيجة: تحليل فجوات وجدول زمني واقعي للجاهزية.
المرحلة 2: البناء والتنظيف
قوائم منظفة لجودة المراجعة. النموذج مبني. غرفة البيانات منظمة. المؤشرات محددة ومدافع عنها.
المرحلة 3: دعم الفحص
عندما يبدأ المستثمرون، ندير الردود على الفحص، الأسئلة المالية، شروحات النموذج، التحاليل اللاحقة.
المرحلة 4: الإعداد ما بعد الاستثمار
المستثمرون يتوقعون تقارير شهرية، حزم مجلس، ووظيفة مالية تسلم. نبنيها لك.
الأسئلة الشائعة
ما حجم الجولات التي تدعمونها؟
السيد (1-5 مليون ريال)، السلسلة A (10-50 مليون)، النمو (50 مليون+)، وصفقات PE/استراتيجية. التعقيد يتوسع لكن الانضباط واحد.
هل تعملون مع VCs أو PE أو البنوك أو المكاتب العائلية؟
جميعها، بالإضافة للمستثمرين المنظمين من ساما. كل واحد لديه توقعات مختلفة. نطوع التحضير للغرفة المحددة.
متى يجب أن نبدأ التحضير؟
مثالياً 4 إلى 6 أشهر قبل الذهاب للسوق. 3 أشهر ممكنة. أقل من ذلك وستجد نفسك تصلح خلال الفحص.
ماذا لو قوائمنا غير مدققة بعد؟
شائع، ونتعامل معه. نعد قوائم بجودة المراجعة ونوجه مكتب مراجعة بالتوازي. المستثمرون عادة يقبلون قوائم بـ 'جودة مراجعة' مع مراجعة نظيفة جارية.